[FETV=심준보 기자] 슈로더투자신탁운용은 21일 서울 여의도 콘래드 호텔에서 '2024 글로벌 자산운용업계 동향 및 ESG 트렌드 세미나'를 개최했다. 행사에서는 정은수 한국법인 대표와 함께 슈로더의 글로벌 기관 사업 부문 대표 캐서린 콕스와 APAC(아시아태평양) 지속 가능성 부문 대표 머빈 탱이 연사로 나섰다. 이들은 혁신적인 비용 최적화가 필요하다며 글로벌 자산군과 지속가능투자에 대한 견해와 함께 자산운용업계 동향을 공유했다.
정은수 슈로더투자신탁운용 대표는 "슈로더그룹은 지속 가능한 성장에 초점을 맞춰 투자자들의 이익 극대화에 힘쓰고 있다"며 "슈로더그룹과 슈로더그룹의 한국법인 슈로더투자신탁운용은 보유한 전문성을 바탕으로 이 같은 글로벌 트렌드에 맞춰 한국 시장에서의 사모자산의 확대를 이끌 계획"이라고 말했다.
캐서린 콕스 글로벌 기관 사업 부문 대표는 자산운용업계가 비용 상승과 수수료 압박에 직면해 변화가 필요하다고 언급했다. 콕스 대표는 "보스턴 컨설팅그룹(BCG)에 따르면, 자산운용사들은 지난 2012년부터 2022년까지 강세장에 힘입어 펀드 포트폴리오를 확장해왔다"면서 "그러나 이제는 비용 절감보다는 혁신적인 비용 최적화가 필요하다"고 했다.
그는 "대체운용사들이 개인투자자들의 자산도 대체자산과, 사모자산쪽으로 이동시키는 모습이며 업계에서는 이를 사모자산의 대중화로 부르고 있다"면서 사모 자산의 대중화로 준 개방형 및 중도환매 가능 대체 투자가 성장하면서 유동성 관리가 개선되고 있다고 덧붙였다. 대체자산 중 하나인 블록체인 관련 자산에 대해서는 "처음엔 효율화를 위해서만 추진했으나 최근엔 물리적인, 디지털 본드 디지털 채권 등 다양한 형태의 자산이 출현하고 있다"면서 "보스턴컨설팅그룹은 토큰화자산이 16조달러 시장으로 성장할것으로 예상하기도 했다"고 했다.
또 "현재 고금리로인해 채권투자로 높은 수익을 올리려는 개인 투자자들이 생겨나고 있다"면서 "지정학적 리스크와 정치적 리스크로 투자자들은 어떠한 자산군에서 안정적인 수익을 올릴수 있을지 고심하고 있다"고도 했다. 또 "세계 중앙은행들의 트렌드를 보면 여러 지급준비율, 통화의 경우 중국의 위안화로의 다각화 추세는 둔화됐고 단기적으로는 유로화 정책쪽으로 확장정책을 펴고 있다"면서 "0% 금리시대, 양적완화시기에 있어서 중앙은행들은 주식쪽으로 수익추구를 하고자 했었으나 이제는 높은 금리로 인해 채권 자산 등으로 확장하고 있다"고 설명했다.
머빈 탱 APAC 지속 가능성 부문 대표는 지속가능펀드에 대한 시장의 우려에 대해 "지속가능펀드로 자금 유입세는 둔화되었지만 상대적으로 강한 회복력을 보이고 있다"며 "지속가능펀드의 성과는 전통자산 펀드만큼 다양하다"고 답했다. 탱 대표는 "특히 기후 펀드의 시장 점유율은 꾸준히 확대되고 있으며, 아시아 태평양에서의 더 큰 자산 비중을 차지하는 것으로 나타났다"면서 "기후 전환은 가장 빠르게 성장하는 카테고리로, 아시아·태평양에서 두각을 나타내는 카테고리로는 기후 솔루션과 청정에너지가 있다"고 했다.
이어진 질의응답 시간에서는 최근 미국 중앙은행의 기준 금리인하가 예상돼있는 상황에서 운용업계의 동향에는 어떤 변화가 있을지에 대한 질문이 나왔다.
콕스 대표는 "적어도 올해 말 안에는 금리인하가 있을것으로 본다 그러나 올해 연초에는 7번의 금리인하가 있을것으로 예상했으나 최근 업계 상황과 비교하면 크게 다르다"면서 "그래서 올해 금리인하가 진행되더라도 여전히 고금리 기조와 함께 고정자산의 선호도에는 큰 변화가 없을 것으로 예상한다"고 했다.
11월로 예정된 미국 대선 결과에 따라 ESG 트렌드가 얼마나 변경이 있을것으로 예상하는지에 대한 질문도 나왔다. 탱 대표는 "트럼프가 당선된다면 글로벌 정책에 바뀔 여지는 있다고 생각한다. 그 예로는 인플레이션 감축법과 더불어 다양한 글로벌 기업들이 보조금을 받고 있는 상황이다"면서 "그러나 공화당을 지지하는 주들 역시 인플레감축법의 수혜를 크게 받고 있기 때문에 극적인 변화를 예상하고 있지는 않다"고 말했다. 아울러 "미국의 정책들은 연방정부를 책임지는 대통령 1인에 의해 변경된다기 보다는 연준, 주정부, 지역정부 기관들의 의해 점진적으로 바뀐다"고 첨언했다.
